Tác giả gốc: Peter, Anne

tiêu đề cấp đầu tiên

1. Giới thiệu cơ bản

tiêu đề phụ

đường cong sinh thái

Như chúng ta đã biết, Curve chắc chắn là vua của đường đua DEX ngày nay và có nhiều yếu tố có thể khiến nó nổi bật so với nhiều đối thủ cạnh tranh:

1. Ít trượt hơn, độ sâu dòng chảy cao hơn

2. Bớt lệ phí, bớt mất mát vô thường

3. Mô hình kinh tế độc đáo và sáng tạo

Yếu tố quan trọng nhất có thể là mô hình kinh tế ve độc ​​đáo của nó.Mô hình kinh tế này cho phép những người tham gia vào hệ sinh thái Curve nhận được thu nhập từ lãi và phí giao dịch thường xuyên, đồng thời sử dụng quyền biểu quyết của mã thông báo CRV để nhận thu nhập hối lộ hoặc cho Sở hữu các dự án thu hút nhiều thanh khoản hơn, do đó, Cuộc chiến đường cong để giành quyền biểu quyết CRV bắt đầu.

• Một giai đoạn mới của cuộc chiến Curve

Mô tả hình ảnh

Nguồn dữ liệu: Defi war

Tuy nhiên, chiến thắng của Convex không có nghĩa là Cuộc chiến Curve đã kết thúc mà đã bước sang một giai đoạn mới: một cuộc chiến mới để giành quyền lên tiếng của Convex (token CVX) và quyền kiểm soát Curve đã bắt đầu. Hai nhân vật chính của bài viết hôm nay được sinh ra trong hoàn cảnh của cuộc chiến mới này.

• AladdinDAO

Ngoài hệ sinh thái Curve, một chủ đề khác không thể không nhắc đến của hai dự án ngày hôm nay là AladdinDAO.

Kể từ mùa hè năm 2020, vô số dự án chói lọi đã xuất hiện trên đường đua Defi.Làm thế nào để chọn mục tiêu chất lượng cao trong số các dự án không bằng phẳng này đã trở thành một nhiệm vụ vô cùng khó khăn. AladdinDAO ra đời dưới nền tảng này. Họ cam kết sử dụng DAO để tuyển dụng các chuyên gia Defi, sàng lọc các dự án đầu tư chất lượng cao và giúp các thành viên cộng đồng thu được lợi nhuận cao.

Các thành viên sáng lập của AladdinDAO bao gồm các tổ chức đầu tư tiền điện tử lớn và các chuyên gia DeFi, bao gồm các chuyên gia từ các tổ chức nổi tiếng như Polychain, Tiền kỹ thuật số, Multicoin, CMS và Dragonfly. Dưới sự kêu gọi của họ, AladdinDAO đã thành lập một nhóm gồm hàng chục chuyên gia về Defi. Trong thời gian qua, nó đã cung cấp cho các thành viên cộng đồng DAO các dịch vụ quản lý đầu tư chất lượng cao, giúp người dùng bình thường tận hưởng giá trị cao của thu nhập Defi.

tiêu đề cấp đầu tiên

2. Bộ tập trung

Là một công cụ để tổng hợp thu nhập và tái đầu tư tự động, Bộ tập trung nhằm mục đích tối đa hóa APY lồi và thu được thu nhập bằng mã thông báo DEFI tối ưu.

• Cơ chế hoạt động

Qua mô tả trên, chúng ta biết rằng các từ khóa của Concentrator là: nâng cao thu nhập, tái đầu tư tự động.

Con đường thực hiện của nó chủ yếu như sau:

1. Người dùng gửi tài sản Curve LP của họ vào chiến lược họ chọn trên Bộ tập trung và nền tảng sẽ tự động gửi các tài sản này vào Kho tập trung, sau đó họ có thể nhận thu nhập thường xuyên;

2. Theo chiến lược bạn chọn, thu nhập nhận được sẽ tự động được chuyển đổi thành cvxCRV hoặc cvxFXS và nhập trình tổng hợp tái đầu tư nền tảng để tổng hợp thành aCRV hoặc aFXS, nơi chúng được cam kết với Convex để kiếm thu nhập.

Vì vậy, quá trình này là một quá trình tự động tái đầu tư thu nhập và kiếm thêm thu nhập.

3. Người dùng có thể bỏ đặt cọc bất kỳ lúc nào và chuyển đổi tài sản của họ trên nền tảng thành các tài sản blue-chip khác.

• Đổi mới và lợi thế

Các tính năng tổng hợp thu nhập của Người tập trung và tái đầu tư tự động giúp dễ dàng tìm thấy các cơ hội PMF trên thị trường:

1. Sau thị trường giá xuống và nhiều cơn bão Defi Ponzi khác nhau, nhu cầu của thị trường về thu nhập bền vững và ổn định ngày càng tăng. Sau sự sụp đổ hoành tráng của Terra và nhiều kế hoạch DeFi Ponzi khác vào nửa đầu năm 2022, thị trường đang tìm kiếm các nền tảng thực sự có thể mang lại lợi nhuận vững chắc mà không cần các ưu đãi Ponzi và Concentrator chắc chắn sẽ là một lựa chọn tốt.

2. Cung cấp cơ hội đơn giản cho những người mới sử dụng Defi để thu được lợi nhuận cao. Chỉ với một thao tác, nền tảng có thể tự động giúp bạn thu được lợi nhuận cao của DeFi, vốn chỉ cần thiết cho một số lượng lớn người mới.

3. Giúp DAO quản lý quỹ kho bạc, loại bỏ quy trình đa chữ ký phức tạp. Chức năng tái đầu tư tự động cũng là một lợi ích cho DAO, một mặt tiết kiệm rất nhiều phí gas, đồng thời loại bỏ quy trình nhiều chữ ký cho mỗi khoản chi tiêu của quỹ kho bạc.

• Mô hình kinh tế mã thông báo

CTR của dự án tập trung token, tổng nguồn cung (5 triệu) được phân phối như sau:

50% cho các LP tham gia IFO

30% sẽ được phân bổ cho Aladdin DAO (được phân phối cho cộng đồng thông qua kho DAO, phần này sẽ bị khóa trong thời gian dài nhất ngay lập tức)

10% lưu kho bạc nhà nước

3% được sử dụng cho airdrops, 3% cho những người đóng góp cho cộng đồng, 3% cho khai thác thanh khoản của Balancer và 1% cho phần thưởng thanh khoản ban đầu.

CTR có một mô hình kinh tế tương tự như Curve, khóa CTR (tối đa 4 năm) để có được veCTR với quyền biểu quyết:

Cho phép người dùng tham gia quản trị thỏa thuận thông qua cơ chế bỏ phiếu có trọng số theo thời gian, bao gồm bỏ phiếu để xác định phân phối 50% doanh thu nền tảng;

Tạo điều kiện thuận lợi cho các nhóm thanh khoản khác nhau thông qua cơ chế nắm bắt giá trị với các ưu đãi bổ sung;

Là một cơ chế khóa để LP kiếm được giá trị theo thời gian; ngoài ra, trong quá trình khai thác thu nhập, Người tập trung sẽ tính phí tiêu chuẩn là 10% cho thu nhập của người dùng (nếu không có thu nhập thì sẽ không bị tính phí) và phí sẽ được tính cho những người cầm cố CTR và Kho bạc tập trung.

tiêu đề cấp đầu tiên

3. Thông minh

Thông minh là gì? Trên trang web chính thức của AladdinDAO, có một bản tóm tắt cấp cao: CLever cung cấp cho chủ sở hữu CVX một cách liên tục và tự động để kiếm hối lộ và phần thưởng, đồng thời cho phép người dùng rút trước các lợi ích quản trị trong tương lai của họ.

Làm thế nào để một giao thức kỳ diệu cung cấp các dịch vụ thuận tiện và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn như vậy lại làm được điều đó?

• Cơ chế hoạt động

Clever đảm bảo việc thực hiện các chức năng trước đó thông qua một loạt cài đặt sau:

1. Người dùng gửi CVX của họ vào Convex thông qua Clever để tham gia quản trị;

2. Rút thu nhập trong tương lai lên tới 50% tiền gốc (dưới dạng clevCVX);

3. ClevCVX do người dùng trích xuất có thể được chuyển đổi thành CVX theo hai cách: trao đổi thông qua nhóm thanh khoản Curve hoặc đốt clevCVX trong lò clevCVX để tạo CVX;

4. CVX được tạo ra có thể được ký gửi lại vào Convex thông qua Clever như một tài sản thế chấp bổ sung để nhận được nhiều khoản hối lộ và phần thưởng hơn; clevCVX thu nhập trong tương lai được rút trước về cơ bản là một khoản vay và phần này của khoản vay được tạo ra bằng cách gửi vào Convex. được tự động hoàn trả;

• Đổi mới và lợi thế

Như đã đề cập trước đó, việc rút sớm thu nhập trong tương lai của Clever về bản chất vẫn là một khoản vay, tức là CVX thế chấp và clevCVX cho vay, nhưng do thiết kế độc đáo nên mô hình của Clever vẫn có nhiều ưu điểm và điểm nổi bật so với các khoản vay thế chấp thông thường:

1. Tỷ lệ sử dụng vốn đã được cải thiện, chủ yếu thể hiện ở hai khía cạnh: một là CVX đã thế chấp vẫn đang tạo ra hối lộ và phần thưởng, hai là clevCVX đã cho vay có thể được thế chấp thêm và nhiều tài sản hơn có thể được cho vay để nhận được nhiều hối lộ và phần thưởng hơn, do đó tối đa hóa đòn bẩy.

2. Clever không sử dụng máy tiên tri nên tránh được rủi ro bị thanh lý vì theo cơ chế này không xảy ra hiện tượng sập giá tài sản thế chấp hay bị lợi dụng ảnh hưởng đến tài sản đi vay.

3. Chi phí vốn ổn định, mô hình tính phí của Clever là vay tài sản không lãi suất, nhưng tính phí 20% thu nhập của khách hàng (các khoản phí này là giữa các nhà cung cấp thanh khoản trong nhóm clevCVX/CVX và chia sẻ doanh thu (cuối cùng) hệ thống phân phối). Trong một khoản vay được thế chấp quá mức điển hình, lãi suất khoản vay có thể dao động lớn cùng với những thay đổi về tính thanh khoản và Clever tránh được nhược điểm này rất tốt.

4. Vô cùng tiện lợi, người dùng có thể tận hưởng chức năng tái đầu tư tự động khi sử dụng Clever mà không cần phải thao tác lại sau mỗi chu kỳ.

• Mô hình kinh tế mã thông báo

Token của dự án Clever là CLEV, với tổng số 2 triệu mảnh. Tiến trình phân phối và phát hành đại khái như sau:

Phần thưởng thanh khoản 48,25%, xả 5% trong năm đầu tiên và giảm 10% mỗi năm sau đó và sẽ mất 50 năm để hoàn thành tất cả các lần xả;

Những người đóng góp cho cộng đồng sẽ được thưởng 4% và dự trữ ngân quỹ là 5%, cả hai khoản này sẽ được giải ngân trong vòng 2 năm tới;

IDO5% sẽ ra mắt vào ngày 5 tháng 10 năm 2022. Người dùng có thể mua nó với CVX1: 1. Thời gian phát hành dự kiến ​​là 7 ngày, nhưng tình hình thực tế là nó sẽ được bán hết ngay khi lên mạng;

Airdrop 5%, phát hành trong 1 năm tới;

AladdinDAO30%, phát thải tuyến tính trong hai năm tới;

Khác tổng cộng 2,75%;

Từ sự sắp xếp phát thải ở trên, chúng ta có thể thấy sự chân thành của bên dự án, trước IDO, không có phân bổ bên dự án, không có bán trước và VC tham gia sớm, và tất cả người dùng sẽ tham gia một cách công bằng.

Đồng thời, CLEV cũng dựa trên mô hình ve của Curve, người dùng khóa CLEV có thể được hưởng quyền bỏ phiếu quản trị và chia sẻ doanh thu giao thức (ít nhất 75% doanh thu giao thức sẽ được phân phối cho người khóa). đến 4 năm), càng nhiều lợi ích. Lịch sử của Curve đã cho chúng ta thấy rằng mô hình ve có thể ổn định giá tiền tệ rất tốt và hầu như không có áp lực bán trên thị trường, đồng thời vẫn chưa biết liệu có sự cạnh tranh về tài nguyên CLEV trong tương lai hay không .

• sự kết hợp

Phép thuật Lego của Defi đã thu hút sự đổi mới và kết hợp liên tục. Concentrator và Clever từ cùng một nguồn đương nhiên cũng có chỗ cho hoạt động kết hợp và khuếch đại lợi ích:

CLever có thể cung cấp cơ hội thu nhập đòn bẩy cho mã thông báo aCRV của Người tập trung;

Người tập trung có thể sử dụng CVX-clevCVX làm mục tiêu tổng hợp để đặt thu nhập LP, cho phép người dùng chọn giữ CVX để tạo lãi kép thay vì bán;

tiêu đề cấp đầu tiên

4. Triển vọng

Như đã đề cập trước đó, Curve War đã bước sang một giai đoạn mới---tranh giành tài nguyên và quyền lực đàm phán của Convex (CVX), không giống như Convex chiếm vị trí lãnh đạo tuyệt đối của CRV, vẫn chưa có kẻ thống trị tuyệt đối nào trong cuộc chiến giành CVX.

ruột thừa:

Bài viết này chỉ mang tính nghiên cứu và phân tích, không phải lời khuyên đầu tư. Tôn trọng tính nguyên bản, vui lòng liên hệ với MarsDAO nếu bạn cần in lại.

ruột thừa:

Trang web chính thức của AladdinDAO

https://docs.aladdin.club/

Trang web chính thức của dự án Concentrator

https://concentrator.aladdin.club/#/vault

Trang web chính thức của dự án thông minh

https://clever.aladdin.club/#/clever