Lưu ý của biên tập viên: Bài viết này đến từChuỗi tham chiếu (ID: lianneican), Tác giả: Tham khảo nội bộ Jun, được Odaily in lại với sự ủy quyền.

Lưu ý của biên tập viên: Bài viết này đến từ

Chuỗi tham chiếu (ID: lianneican)

, Tác giả: Tham khảo nội bộ Jun, được Odaily in lại với sự ủy quyền.

Khi lĩnh vực DeFi tiếp tục phát triển, thì sự phổ biến của stablecoin cũng vậy, vốn đã tạo ra lợi nhuận cao từ các dự án cho vay phi tập trung khác nhau trong quá khứ. Stablecoin cũng giúp thu hẹp khoảng cách giữa tiền pháp định và tài sản kỹ thuật số. Khối lượng giao dịch của stablecoin cao vào đầu năm, với khối lượng giao dịch tích lũy của chúng lần đầu tiên vượt mốc 90 tỷ đô la trong một quý tài chính. Trong khi Tether (USDT) vẫn chiếm thị phần lớn nhất trên thị trường stablecoin, thì Dai và USDC cũng đã chứng kiến ​​​​sự tăng trưởng thực sự vào năm 2020.

Trong số đó, Tether (USDT), một loại tiền tệ ổn định được liên kết với đồng đô la Mỹ, đã phát triển nhanh chóng, giá trị thị trường của USDT đã tăng vọt trong những tuần gần đây, đây cũng có thể là một trong những lý do quan trọng khiến Bitcoin phục hồi gần đây.

tiêu đề phụ

Giá trị thị trường của USDT đã tăng gần 4 lần trong năm nay

Paolo Ardoino, giám đốc công nghệ của Bitfinex và Tether, gần đây đã tuyên bố trên Twitter của mình rằng nguồn cung USDT đã tăng 1 tỷ trong 9 ngày, thiết lập tốc độ mở rộng nhanh thứ hai trong lịch sử của nó. Kỷ lục nhanh nhất từng được thiết lập vào ngày 4 tháng 9 năm 2020, khi nguồn cung USDT lưu thông tăng thêm 1 tỷ trong 8 ngày.

Theo dữ liệu của CoinMarketCap, kể từ đầu năm 2020, giá trị thị trường của Tether đã tăng gần 4 lần. Dựa trên nguồn cung lưu hành hiện tại, vốn hóa thị trường của Tether đứng thứ tư trong số tất cả các loại tiền điện tử.

Vào năm 2019, một báo cáo của Bloomberg cho biết USDT của Tether không được chốt hoàn toàn vào đồng đô la Mỹ, mà chỉ có 74% nguồn cung lưu hành được hỗ trợ bằng tiền mặt và chứng khoán ngắn hạn.

Các chuyên gia pháp lý đã nói với Cointelegraph vào đầu năm nay rằng mức độ thao túng thị trường đối với một tài sản mới nổi như bitcoin sẽ rất khó xác định.

Trong khi đó, Tether vẫn là stablecoin thống trị trong ngành, chiếm hơn 3/4 vốn hóa thị trường của stablecoin.

tiêu đề phụ

Tại sao các stablecoin fiat được thị trường ưa chuộng

Tuy nhiên, sự tăng trưởng của stablecoin cũng trùng hợp với việc các quốc gia bắt đầu nghiên cứu CBDC của riêng họ. Khi các lời kêu gọi mã hóa tài sản truyền thống tiếp tục, những người mới tham gia thị trường stablecoin như XSDG chắc chắn sẽ trở thành bình thường mới.

Từ ý tưởng về stablecoin đầu tiên vào năm 2012 đến đề xuất của dự án Mastercoin về việc kết hợp tiền điện tử với tài sản truyền thống để giảm thiểu biến động giá, các nhà phát triển đã quen với việc sử dụng đồng đô la Mỹ làm tài sản để hoạt động như một chất ổn định.

Hiện tại, các nhà phát triển đang thử nghiệm các tài sản ổn định khác như vàng, các loại tiền tệ fiat khác và thậm chí cả tiền điện tử.

tiêu đề phụ

Đằng sau sự phổ biến của thị trường stablecoin

Trong thị trường tăng giá của tiền kỹ thuật số, các công ty tài chính công nghệ truyền thống cũng đang chú ý nhiều hơn đến tiền tệ ổn định. Nhiều công ty đang lên kế hoạch ra mắt stablecoin của riêng họ vào năm 2021.

Gã khổng lồ phát hành thẻ tín dụng VISA dự định kết nối mạng thanh toán toàn cầu của họ với stablecoin USDC của Circle International Finance Corporation được phát hành trên chuỗi khối Ethereum. Sự hợp tác này giữa VISA và Circle có nghĩa là các tổ chức phát hành thẻ tín dụng VISA sẽ bắt đầu tích hợp phần mềm USDC vào nền tảng của họ và bắt đầu sử dụng USDC làm tiền tệ để thanh toán, điều đó cũng có nghĩa là 60 triệu người bán của VISA sẽ có thể nhập kỹ thuật số thông qua USDC. thế giới của tiền bạc.

Vào ngày 1 tháng 12, Hiệp hội Libra trực thuộc Facebook, gã khổng lồ truyền thông xã hội lớn nhất thế giới, cũng thông báo rằng họ sẽ đổi tên dự án stablecoin Libra mà họ đã phát triển thành Diem và sẽ ra mắt một stablecoin được neo vào đồng đô la Mỹ vào tháng 1 năm 2021.

Ngoài ra, còn có một gã khổng lồ ở Phố Wall, một công ty niêm yết trên Nasdaq và một tập đoàn quốc tế có tên ZK Internaitonal cũng đang suy nghĩ về tiền ổn định, tuần trước tiết lộ rằng họ dự định cung cấp vốn cho công ty con xSigma Lab để tham gia DEFI trường để tạo xSigma Defi Dự án, nhằm mục đích trao đổi phi tập trung stablecoin.

Mặc dù vẫn còn nhiều vấn đề với stablecoin mà mọi người chỉ trích, nhưng tiếng nói của các tranh chấp khác nhau là vô tận. Tuy nhiên, vị thế thị trường của nó ngày càng thu hút sự chú ý của chính phủ các quốc gia khác nhau và luật liên quan về stablecoin cũng đang được thảo luận.

Được đặt tên là Đạo luật Stablecoin, dự luật tìm cách “bảo vệ người tiêu dùng khỏi những rủi ro do các công cụ thanh toán kỹ thuật số mới nổi gây ra, chẳng hạn như Libra của Facebook và các loại tiền ổn định khác.

Tether (USDT)

Nhà tài trợ chính của dự luật, Nữ nghị sĩ Đảng Dân chủ Rashida Tlaib, cho biết mục đích của Đạo luật Stablecoin là bảo vệ người da màu và các nhóm thiểu số khác không được tiếp cận với các dịch vụ tài chính được quản lý. Cho biết đó là "để ngăn chặn các nhà cung cấp tiền điện tử lặp lại các hoạt động tội phạm của các ngân hàng lớn truyền thống đối với người dân có thu nhập thấp và trung bình."

tiêu đề phụ

Tiền ổn định fiat là gì?

USDC

Các stablecoin được chốt bằng USD là:

Giống như tất cả các stablecoin khác, Tether nhằm mục đích cho phép các nhà đầu tư sử dụng tiền điện tử được chốt bằng đô la để lưu trữ lợi nhuận từ các giao dịch tiền điện tử. Trích dẫn trang web chính thức của Tether: “Mỗi USDT luôn được liên kết 1:1 với tài sản truyền thống mà chúng tôi giữ trong kho dự trữ.” Điều này có nghĩa là với mỗi USDT được phát hành, sẽ có một USDT tương ứng trong tài khoản của công ty. Dự trữ $1. Hiện tại, Tether là stablecoin phổ biến nhất với vốn hóa thị trường hơn 15 tỷ USD và khối lượng giao dịch hàng ngày trên 40 tỷ USD, theo Coinmarketcap.

PAX

Mặc dù công ty phát hành của Tether tuyên bố các mã thông báo của họ được hỗ trợ 100% bởi dự trữ thanh khoản, nhiều bên đã phản đối tuyên bố của công ty trong quá khứ. Nhưng bất chấp những tranh cãi, số lượng USDT đang lưu hành gần đây đã tăng lên 15 tỷ đô la từ chỉ hơn 4 tỷ đô la vào đầu năm 2020. Hầu hết các chuyên gia tin rằng DeFi đã đóng góp rất lớn vào việc đúc USDT quy mô lớn.

Ngoài ra, sự thống trị của USDT đã tăng lên nhanh chóng, cho phép đồng tiền này vượt qua các nền tảng thanh toán như Bitcoin và PayPal về khối lượng chuyển khoản hàng ngày, với con số vượt quá 3,5 tỷ USD. Khi phí gas trên mạng Ethereum tiếp tục tăng, Tether hiện có kế hoạch chuyển phần lớn nguồn cung của mình sang một mạng nhanh hơn.

BUSD

USDC được phát hành vào năm 2018 bởi Circle, một nhà cung cấp dịch vụ tài chính tập trung vào chuỗi khối và là một stablecoin được chốt tỷ lệ 1:1 với đồng đô la Mỹ. Liên quan đến tính minh bạch của stablecoin, Circle tuyên bố trên trang web của mình rằng dự trữ USDC được kiểm toán hàng tháng bởi các dịch vụ kế toán hàng đầu và được cung cấp cho công chúng.

Giống như Tether, USDC đang phát triển nhanh chóng, với lượng phát hành tăng hơn 1,8 tỷ đô la trong sáu tháng qua. Mới gần đây, Center (một tập đoàn được thành lập bởi Circle và Coinbase chịu trách nhiệm phát triển cơ quan quản lý của USDC) đã thông báo về việc mở rộng USDC từ Ethereum sang các chuỗi khối khác. Động thái này nhằm đảm bảo rằng USDC vẫn đủ linh hoạt để xử lý các đổi mới tài chính quy mô lớn đang xuất hiện trong các dự án DeFi.

Theo trang web của mình, Paxos, công ty đứng sau đồng tiền ổn định PAX Standard, cho biết đồng tiền ổn định của họ có tính thanh khoản cao nhất và được quản lý chặt chẽ trên thế giới. PAX được niêm yết trên hơn 150 sàn giao dịch, với khối lượng giao dịch hàng ngày hơn 100 triệu USD và tổng số tiền PAX đang lưu hành là 2 tỷ USD.

TUSD

Giống như các đối tác của nó, PAX được đóng gói dưới dạng đồng đô la kỹ thuật số có thể được sử dụng để chuyển tiền nhanh chóng trên khắp thế giới mọi lúc, mọi nơi. Stablecoin được xây dựng trên giao thức ERC-20 của ethereum và tiền của khách hàng được giữ trong các tài khoản tách biệt được bảo hiểm bởi Tổng công ty Bảo hiểm Tiền gửi Liên bang.

Binance USD (BUSD) là một stablecoin được chốt bằng USD được ra mắt với sự hợp tác giữa Binance, một trong những sàn giao dịch tiền điện tử lớn nhất và Paxos. Cho đến nay, stablecoin đã được Bộ Dịch vụ Tài chính của Bang New York phê duyệt. Do đó, các tổ chức tài chính khác trong khu vực New York có thể lưu trữ BUSD mà không cần sự cho phép lưu ký trước từ NYDFS.

Trong nỗ lực tự khẳng định mình là stablecoin được lựa chọn cho các ứng dụng DeFi, Binance USD gần đây đã ra mắt trên chuỗi khối Flow của Dapper Labs. Thông qua quan hệ đối tác với Dapper Labs — nhóm tiên phong trong các trò chơi tiền điện tử như Crypto Kitties — BUSD dự kiến ​​sẽ mở ra cơ hội cho các nhà phát triển muốn xây dựng các ứng dụng DeFi dựa trên stablecoin. BUSD cũng phổ biến trên Binance Smart Chain, một chuỗi khối hỗ trợ hợp đồng thông minh được thiết kế để đẩy nhanh quá trình phát triển các giao thức DeFi.

Nhờ sự thống trị của Binance trên thị trường, BUSD cũng là một trong những stablecoin có tốc độ tăng trưởng nhanh nhất, giá trị thị trường của nó đã tăng từ khoảng 20 triệu vào đầu năm lên hơn 500 triệu USD hiện tại.

Tether đã bị chỉ trích vì tính tập trung và thiếu minh bạch, trong khi TrueUSD (TUSD) tuyên bố sẽ làm điều ngược lại. TUSD là một stablecoin được chốt bằng đô la Mỹ dựa trên nền tảng TrustToken và tuyên bố hoạt động dựa trên đạo đức minh bạch, cung cấp cho công chúng bằng chứng thời gian thực về số tiền được gửi trong tài khoản ngân hàng giám sát.

XSDG

Ngay cả nhóm TUSD cũng không có quyền truy cập vào tài khoản ký quỹ, vì thay vì nhóm quản lý, các hợp đồng thông minh được đưa ra để giúp duy trì tỷ lệ 1:1 giữa tiền USD và TUSD.

Tháng 3 năm ngoái, TUSD đã hợp tác với một công ty kế toán để phát triển bảng điều khiển cho phép các bên thứ ba xem TUSD đang lưu hành và tài sản fiat được thế chấp của nó.

Ngoài TUSD, nền tảng TrustToken còn có các stablecoin được hỗ trợ bởi các loại tiền tệ fiat khác bao gồm GBP, AUD, CAD và HKD. Tất cả chúng đều đã ra mắt vào năm 2019 và hầu hết được giao dịch tích cực trên Uniswap, một sàn giao dịch phi tập trung lưu trữ nhiều giao thức DeFi khác nhau.

Saga (SGA)

Các dự án neo giữ các loại tiền tệ quốc gia khác bao gồm:

Vào ngày 5 tháng 10, công ty thanh toán Xfers có trụ sở tại Singapore đã ra mắt stablecoin XSGD được chốt bằng đô la Singapore. Là mã thông báo bằng đô la Singapore đầu tiên, các nhà phát triển XSDG hy vọng mã thông báo này sẽ cung cấp cho các doanh nghiệp và cá nhân một cách để tiếp xúc với ngành công nghiệp tiền điện tử.

EURS

Để đảm bảo người dùng dễ dàng truy cập, mã thông báo có thể được rút và giao dịch tự do ngay cả với ví không giam giữ. Ngoài ra, do stablecoin tuyên bố tuân thủ quy tắc đi lại của Lực lượng đặc nhiệm hành động tài chính (FATF), các tổ chức tài chính cũng có thể sử dụng nó để chuyển tiền xuyên biên giới. Giống như hầu hết các stablecoin, nhóm đằng sau XSGD đang thúc đẩy việc áp dụng mã thông báo trong hệ sinh thái DeFi và mã thông báo hiện có sẵn trên Ziliswap dưới dạng mã thông báo ERC-20.

Aymeric Salley, người đứng đầu dự án, cho biết trong một cuộc phỏng vấn với Cointelegraph: “Đã đến lúc các stablecoin được gắn với các loại tiền tệ quốc gia khác, chẳng hạn như đồng đô la Singapore.

Monerium

Công ty chuỗi khối Saga có trụ sở tại Vương quốc Anh đã ra mắt một giải pháp thay thế cho stablecoin Libra của Facebook vào cuối năm 2019. Tương tự như Libra, SGA giữ giá trị của nó ổn định bằng cách gắn nó vào một rổ tiền tệ fiat. Saga khác với dự án Libra ở chỗ giá trị của mã thông báo SGA được gắn với tiền gửi ngân hàng trong Quyền rút vốn đặc biệt của Quỹ Tiền tệ Quốc tế. SDR của IMF là một rổ tài sản được tính bằng đồng đô la Mỹ cũng như đồng euro, nhân dân tệ Trung Quốc, bảng Anh và yên Nhật.

Ngoài ra, Saga sẽ không thu được lợi nhuận từ stablecoin, mặc dù nó sẽ đóng vai trò là nhà phát hành chính của mã thông báo. Người sáng lập Saga Ido Sadeh Man nói với CNBC trong một cuộc phỏng vấn rằng stablecoin nhằm mục đích phục vụ như một loại tiền tệ bổ sung cho các khoản thanh toán xuyên biên giới khi người tiêu dùng sử dụng nó để thanh toán trên các nền tảng thương mại điện tử như Amazon. Saga hiện không khả dụng ở Hoa Kỳ và Israel do thiếu sự rõ ràng về quy định.