Lưu ý của biên tập viên: Bài viết này đến từĐại học Zhikuang (ID: gh_37c9e0eaf00a), được in lại bởi Odaily với sự cho phép.

Lưu ý của biên tập viên: Bài viết này đến từ

Đại học Zhikuang (ID: gh_37c9e0eaf00a)

Đại học Zhikuang (ID: gh_37c9e0eaf00a)

Với sự gia tăng của việc khai thác thanh khoản trên các sàn giao dịch phi tập trung và giá của mã thông báo DeFi tăng vọt, chuỗi khối Ethereum đã tăng gấp đôi trở lại. Theo dữ liệu từ etherscan.io, phí Gas được đề xuất bởi mạng Ethereum đã đạt 330GWei (dữ liệu vào ngày 3 tháng 8) và phí giao dịch trung bình đã vượt quá 6 đô la, mức cao kỷ lục.

Đồng thời, Grayscale Investments, “cá voi khổng lồ” nổi tiếng với thương hiệu nổi tiếng, cũng đã tung ra một video quảng cáo tiền điện tử trên kênh truyền hình CNBC của Hoa Kỳ trong tuần này và video quảng cáo cũng sẽ được phát trên MSNBC, FOX, Các đài truyền hình như FOX Business lần lượt phát sóng.

Trong báo cáo quý 2 năm 2020 vừa được Grayscale công bố, số liệu thống kê cho thấy trong quý 2, tổng số tiền ngoài thị trường là 905,8 triệu đô la Mỹ đã chảy vào các sản phẩm ủy thác tiền điện tử của Grayscale.

Mô tả hình ảnh

Hình: Tính đến nửa đầu năm nay, tổng giá trị của các sản phẩm ủy thác tiền điện tử của Grayscale đã đạt 2,58 tỷ đô la Mỹ

Tại sao rất nhiều tiền chuyển qua Grayscale thay vì mua tiền điện tử trực tiếp từ thị trường? Grayscale giữ những bitcoin này như thế nào? Grayscale sẽ dẫn đầu trong việc phá vỡ thị trường trong tương lai?

Hôm nay, Mining Mine sẽ giới thiệu với các bạn về cá voi khổng lồ của Công ty đầu tư Grayscale và các sản phẩm ủy thác tiền điện tử của công ty này.

Hồ sơ công ty đầu tư Grayscale

Nguyên mẫu của Công ty Đầu tư Grayscale là một quỹ đầu tư bitcoin thuộc SecondMarket, một nền tảng giao dịch vốn cổ phần tư nhân. Vào năm 2014, Barry Silbert, người sáng lập SecondMarket, đã tách quỹ đầu tư Bitcoin khỏi công ty ban đầu và thành lập Grayscale Investments.

Vào năm 2015, Grayscale Investments đã được sáp nhập vào Nhóm tiền tệ kỹ thuật số (DCG) mới thành lập. DCG không chỉ tập trung vào đầu tư tiền kỹ thuật số và chuỗi khối mà còn là vườn ươm cho các công ty khởi nghiệp. Ngoài Công ty Đầu tư Grayscale, DCG còn có hai công ty con, Genesis, một nhà môi giới tiền điện tử OTC và CoinDesk, một trang web tin tức về blockchain, cũng như hơn 150 công ty/dự án blockchain khác mà DCG đã đầu tư vào.

Sau nhiều năm phát triển, Grayscale Investments đã trở thành công ty quản lý tài sản tiền điện tử lớn nhất thế giới và quỹ tín thác tiền điện tử của họ đã đạt 4 tỷ đô la vào thời điểm xuất bản.

Grayscale có những sản phẩm ủy thác tiền điện tử nào?

Mãi đến tháng 9 năm 2017, Bitcoin Trust của Grayscale Investments mới bắt đầu chứng kiến ​​​​sự tăng trưởng bùng nổ. Giờ đây, nó đã trở thành quỹ ủy thác đầu tư bitcoin lớn nhất thế giới, với hơn 408.500 bitcoin, gần 2% tổng số bitcoin.

Ngoài Quỹ ủy thác Bitcoin, Grayscale Investments cũng đã ra mắt quỹ ủy thác BCH, ETH, ETC, Horizen, LTC, XLM, XRP, ZEC và quỹ ủy thác tiền điện tử tổng hợp (Quỹ đầu tư lớn kỹ thuật số Grayscale bao gồm các loại tiền tệ chính thống).

Mô tả hình ảnh

Ảnh: Sản phẩm Trust của Công ty Grayscale Investment

tiêu đề phụ

Các hình thức mua sản phẩm ủy thác tiền điện tử của Grayscale là gì?

Các sản phẩm ủy thác tiền điện tử của Grayscale có thể được mua theo hai loại: đầu tư vốn và đầu tư vật chất.

Góp vốn có nghĩa là các nhà đầu tư trả tiền mặt trực tiếp cho Genesis Global Trading, một nhà môi giới giao dịch tiền điện tử không kê đơn thuộc DCG. Sau khi Genesis nhận được khoản thanh toán, nó sẽ chuyển đổi nó thành loại tiền điện tử được chỉ định (chẳng hạn như BTC, ETH hoặc các loại khác) theo giá thị trường, sau đó, Sau đó, giao các loại tiền điện tử này cho Công ty Đầu tư Grayscale. Sau khi Công ty Đầu tư Grayscale nhận được tiền điện tử, nó sẽ được ủy thác cho Coinbase Custody, đồng thời, nó sẽ phát hành GBTC, ETHE hoặc cổ phiếu ủy thác tiền tệ mã hóa tương đương.

GBTC đại diện cho ủy thác BTC của Công ty đầu tư Grayscale và một GBTC là 0,00095744BTC. Cho đến nay, Grayscale đã phát hành 427 triệu GBTC; ETHE đại diện cho ủy thác ETH của Công ty đầu tư Grayscale và một ETHE là 0,09355650ETH, cho đến nay, Grayscale đã phát hành 21,51 triệu bản.

Ngoài việc góp vốn, Grayscale Investments còn cho phép đóng góp bằng hiện vật.

Đóng góp bằng hiện vật có nghĩa là các nhà đầu tư trực tiếp chuyển tiền điện tử (chẳng hạn như BTC, ETH hoặc các loại tiền điện tử khác) cho Công ty đầu tư Grayscale để đổi lấy cổ phần ủy thác của GBTC, ETHE hoặc các loại tiền điện tử khác.

Ngoài ra, các sản phẩm ủy thác tiền tệ mã hóa sau đây của Công ty đầu tư Grayscale đã được tung ra trên các nền tảng giao dịch thị trường thứ cấp (chẳng hạn như OTCQX), nhà đầu tư có thể mua trực tiếp thông qua các thị trường thứ cấp này (bao gồm cả phí bảo hiểm) miễn là họ có tài khoản chứng khoán tại Hoa Kỳ:

Grayscale Bitcoin Cash Trust (Ký hiệu: BCHG)

Grayscale Ethereum Trust (mã: ETHE)

Grayscale Litecoin Trust (mã: LTCN)

tiêu đề phụ

Với phí bảo hiểm cao như vậy, tại sao mọi người vẫn mua nó?

Các sản phẩm ủy thác của Công ty đầu tư Grayscale bao gồm phí bảo hiểm rất cao (so với việc mua tiền điện tử trực tiếp trên thị trường). Ví dụ: tỷ lệ phí bảo hiểm của Ethereum Trust (ETHE) cao tới 126%:

Mô tả hình ảnh

Biểu đồ: Grayscale Ethereum Trust Premium

Phí bảo hiểm của GBTC Bitcoin Trust của Grayscale Investment cũng đã được duy trì ở mức khoảng 18% trong một thời gian dài.

Hãy xem hồ sơ khách hàng của các sản phẩm ủy thác của Grayscale: Theo báo cáo quý 2 vừa được công bố, các nhà đầu tư tổ chức chiếm hơn 80%, tiếp theo là các nhà đầu tư đủ điều kiện, tài khoản hưu trí và văn phòng gia đình (đặc biệt dành cho các gia đình siêu giàu) . tổ chức quản lý tài sản toàn diện).

Hình: Khách hàng của các sản phẩm ủy thác thang độ xám chủ yếu là các nhà đầu tư tổ chức

Công ty đầu tư Grayscale sẽ mở các vị trí riêng tư cho các nhà đầu tư đủ điều kiện và người dùng tổ chức trên thị trường sơ cấp hàng quý, cho phép họ gửi tiền vào quỹ ủy thác dưới dạng tiền mặt hoặc tiền điện tử (số tiền tối thiểu 50.000 đô la Mỹ).

tiêu đề phụ

Công ty đầu tư Grayscale kiếm lợi nhuận như thế nào?

Trong số đó, ủy thác BTC có mức phí thấp nhất là 2% mỗi năm; ủy thác ETC và ủy thác gộp bao gồm các loại tiền tệ chính thống có tỷ lệ cao nhất là 3% mỗi năm; các sản phẩm ủy thác tiền điện tử khác có phí quản lý là 2,5% mỗi năm. Cần lưu ý rằng phí quản lý do Công ty đầu tư Grayscale tính đã bao gồm phí lưu ký tiền điện tử của Coinbase Custody (1,2% mỗi năm).

Mô tả hình ảnh

Hình: Phí quản lý hàng năm của sản phẩm ủy thác của Grayscale Investment Company

Theo quy mô ủy thác hiện tại, phí quản lý hàng năm do Công ty đầu tư Grayscale tính đã vượt quá 50 triệu đô la Mỹ, đây là một miếng thịt và củ khoai tây rất lớn.

tiêu đề phụ

Grayscale Investment sẽ dẫn đầu trong việc phá vỡ thị trường?

Công ty đầu tư Grayscale hiện đang sở hữu 408.500 BTC và 1,98 triệu ETH.

Ở giai đoạn này, bạn có thể yên tâm vì các sản phẩm ủy thác của Grayscale chưa hỗ trợ mua lại tiền điện tử.

Không thể đổi tiền điện tử, đó có phải là một trò chơi “độc lập” không? Vì vậy, làm thế nào để các nhà đầu tư thoát ra?

phần kết

Bởi vì nó không hỗ trợ mua lại tiền điện tử, nên không cần phải lo lắng về việc các nhà đầu tư của các sản phẩm ủy thác của Công ty đầu tư Grayscale đi đầu trong việc phá vỡ thị trường ở giai đoạn này. Mỗi khi Grayscale bán một sản phẩm ủy thác, nó tương đương với việc khóa một loại tiền điện tử tương ứng, điều này làm giảm tính thanh khoản và là một lợi ích thực sự cho thị trường.

tiêu đề phụ

phần kết

1、Grayscale Digital Asset Investment Report 2020-Q2

Theo báo cáo quý 2, sau khi phần thưởng khối Bitcoin giảm một nửa, số lượng Bitcoin chảy vào các sản phẩm ủy thác của Grayscale đã vượt quá số lượng Bitcoin mới được khai thác. Vì vậy, hãy trân trọng từng bitcoin trong tay của bạn.