SignalPlus宏观分析特别版: Negative Revisions
6 giờ trước
Giải thích chi tiết về NXM bảo hiểm DeFi phổ biến, liệu nó có thực sự trở thành Ping An của Trung Quốc trong thế giới mã hóa?
区块链研习社
2020-08-10 03:42
本文约2944字，阅读全文需要约12分钟
Bảo hiểm DeFi là một yêu cầu cứng nhắc, nhưng cung cấp bảo hiểm cho DeFi có thực sự là một hoạt động kinh doanh tốt không?
Sự phát triển của DeFi rất nóng và cùng với sự phát triển nóng của DeFi, nhu cầu về bảo hiểm DeFi cũng đang tăng lên nhanh chóng, bởi vì rõ ràng việc sử dụng các sản phẩm DeFi là một hành vi rủi ro cao và mua bảo hiểm để có tiền là điều khôn ngoan. .
tiêu đề cấp đầu tiên
1. Nexus Mutual là gì?
Nexus Mutual là một nền tảng bảo hiểm tương hỗ có thể bảo vệ rủi ro cho các sản phẩm DeFi. Nexus Mutual là nền tảng bảo hiểm DeFi hấp dẫn nhất.
tiêu đề cấp đầu tiên
2. Nexus Mutual có thể cung cấp loại bảo hiểm nào?
Phạm vi bảo hiểm do Nexus Mutual cung cấp còn hạn chế. Hiện tại, nó chủ yếu cung cấp bảo hiểm cho những tổn thất do sơ hở trong chính hợp đồng thông minh và các cuộc tấn công của tin tặc.
Ví dụ, Nexus Mutual đã trả tiền cho những tổn thất do cuộc tấn công vào bZx vào tháng 2 năm nay.
Các tổn thất không phải do lỗ hổng hợp đồng thông minh hoặc các cuộc tấn công của tin tặc gây ra, chẳng hạn như tổn thất do lỗ hổng bảo mật khóa riêng, lừa đảo, lỗi cung cấp giá máy tiên tri và các sự cố bảo mật chuỗi công khai cơ bản, sẽ không được bồi thường. Tất nhiên, việc chúng tôi có thể cung cấp các sản phẩm bảo hiểm phong phú hơn trong tương lai hay không phụ thuộc vào sự phát triển của nền tảng.
tiêu đề cấp đầu tiên
3. Nexus Mutual hoạt động như thế nào?
Nexus Mutual là một nền tảng bảo hiểm tương hỗ. Các thành viên (bắt buộc phải có KYC để trở thành thành viên) chịu rủi ro bảo hiểm và hưởng thu nhập phí bảo hiểm. Mối quan hệ này được thực hiện thông qua mã thông báo NXM của nó.
Chủ sở hữu NXM có thể đặt cọc mã thông báo NXM cho các dự án mà họ cho là an toàn. Đặt mã thông báo có nghĩa là các thành viên nhận ra tính bảo mật của dự án và số lượng mã thông báo Đặt cọc cũng xác định số tiền mua dự án.
Hình dưới đây cho thấy các dự án có NXM đặt cược nhiều nhất, có nghĩa là hầu hết mọi người/quỹ nhận ra tính bảo mật của chúng và điều đó cũng có nghĩa là các dự án này có số lượng mua nhiều nhất.
Cam kết NXM của các thành viên có nghĩa là họ công nhận tính bảo mật của dự án. Nexus Mutual cho phép mã thông báo NXM được đặt cược vào 10 dự án cùng một lúc và có thể nhận được 50% thu nhập phí bảo hiểm. Sau khi dự án đặt cược được xác nhận thành công, mã thông báo NXM của việc đặt cược sẽ bị hủy theo tỷ lệ để bồi thường cho chủ hợp đồng.
Việc ứng dụng khiếu nại có được chấp thuận hay không được quyết định bởi chủ sở hữu NXM thông qua bỏ phiếu và bỏ phiếu cần khóa NXM và nếu tùy chọn ngược lại với kết quả cuối cùng được chọn, mã thông báo NXM của nó sẽ bị khóa trong một khoảng thời gian dài hơn.
Nexus Mutual là một nền tảng bảo hiểm dựa trên cộng đồng, nơi những người nắm giữ mã thông báo vừa là người thụ hưởng vừa là người chấp nhận rủi ro. Đồng thời, các mã thông báo mà họ nắm giữ được sử dụng để xác định số tiền bảo hiểm mà một dự án nhất định có thể có và để quyết định có chấp thuận yêu cầu hay không.
tiêu đề cấp đầu tiên
4. Mô hình NXM
Nexus Mutual có yêu cầu về vốn tối thiểu MCR, có thể hiểu là yêu cầu tối thiểu để đáp ứng các khoản nợ phải trả trong một khoảng thời gian nhất định trong hệ thống. Mỗi khi một chính sách được bán, giá trị MCR tăng lên vì nó ngụ ý sự gia tăng trách nhiệm bồi thường.
Giá trị hiện tại của MCR là 48.500 ETH, ETH được tính là 390 đô la Mỹ và MCR là khoảng 19 triệu đô la Mỹ.
Tổng quy mô tài sản trong nhóm vốn là 71.000 EHT và ETH được tính là 390 đô la Mỹ, tương đương khoảng 28 triệu đô la Mỹ, đây là số tiền đảm bảo tối đa của nền tảng.
Tỷ lệ nhóm vốn so với MCR được gọi là MCR% và giá trị hiện tại của MCR% là 150%, điều đó có nghĩa là nền tảng có đủ vốn và có thể đạt được khả năng bảo vệ rủi ro tốt.
tiêu đề cấp đầu tiên
Năm, một số dữ liệu
Chúng tôi có thể tìm thấy rất nhiều thông tin có giá trị từ dữ liệu của Nexus Mutual.
Đầu tiên là phạm vi bảo hiểm hiệu quả. Theo dữ liệu, nó đã mở ra sự tăng trưởng bùng nổ trong tương lai gần. Điều này liên quan trực tiếp đến cơ chế Đặt cược mới được phát hành của Nexus Mutual và cũng liên quan đến thị trường DeFi nóng bỏng và mức độ phổ biến khai thác thanh khoản.
Từ góc độ số tiền bảo lãnh của một dự án, ba dự án hàng đầu là Curve, Compound và Yearn, những ngôi sao đang lên, với số tiền bảo lãnh lần lượt là 2,15 triệu đô la Mỹ, 1,77 triệu đô la Mỹ và 1,7 triệu đô la Mỹ.
Tổng doanh thu phí bảo hiểm đạt 180.000 đô la Mỹ
Hình dưới đây cho thấy phí bảo hiểm được trả cho mỗi dự án và hình bên dưới cố tình chỉ ra phí bảo hiểm được trả bởi Hợp chất. Qua hình có thể thấy phí bảo hiểm Hợp chất trả không cao, nhưng từ biểu đồ số tiền bảo hiểm trên có thể thấy số tiền bảo hiểm Hợp chất đứng thứ hai, lý do phí bảo hiểm nhỏ là do phí bảo hiểm được trả bởi các dự án khác nhau khác nhau.
Qua đo lường thực tế, phí bảo hiểm của Compound thấp nhất trong tất cả các dự án nên tuy số tiền bảo hiểm cao nhưng phí bảo hiểm không cao.
tiêu đề cấp đầu tiên
tiêu đề phụ
vấn đề tài sản thế chấp quá mức
Để tăng số tiền có thể bảo hiểm trong Nexus Mutual, các thành viên cần sử dụng NXM để đặt cược. Số tiền đặt cược của người dùng xác định số tiền có thể bảo hiểm. Trong trường hợp có yêu cầu bồi thường, NXM đặt cược sẽ bị hủy để thanh toán yêu cầu bồi thường.
Cơ chế đặt cược mới của Nexus Mutual cho phép các thành viên đặt cược cho 10 dự án cùng một lúc, điều này có thể tăng thu nhập và tăng số tiền có thể bảo hiểm của dự án. Nhưng cũng sẽ có một vấn đề ở đây, đó là tổng giá trị staking NXM sẽ thấp hơn số tiền được bảo hiểm và sẽ không đủ tài sản thế chấp.
Tổng số lượng Staking NXM hiện tại trên nền tảng là 3,39 triệu đơn vị
Trước khi nền tảng phát hành cơ chế đặt cược mới vào tháng 7, chỉ có 490.000 NXM được thế chấp trên nền tảng.Sau tháng 7, số lượng đặt cược đã đạt mức tăng trưởng bùng nổ.
Điều này là do cơ chế mới cho phép 1 NXM được thế chấp cho 10 dự án cùng một lúc và thu nhập phí bảo hiểm mà Staking có thể đạt được đã tăng từ 20% lên 50%.
Do đó, số lượng đặt cược đã tăng lên nhanh chóng, số lượng bảo hiểm mà nền tảng có thể cung cấp cũng tăng mạnh và dữ liệu tổng thể của nền tảng đã đạt được mức tăng mạnh và dữ liệu nền tảng tăng mạnh đã dẫn đến sự gia tăng nhanh chóng trong giá trị của mã thông báo nền tảng.
Hiện tại, tổng số NXM đặt cược là 3,39 triệu, nhưng nhiều người trong số họ phải đặt cược cho các dự án khác nhau cùng một lúc, vì vậy số lượng NXM đặt cược thực tế có thể sẽ thấp hơn nhiều so với 3,9 triệu và có thể có trường hợp tài sản thế chấp ít hơn số tiền được bảo đảm Điều kiện.
tiêu đề phụ
Vấn đề thanh toán lớn
Cho đến nay, nền tảng này mới chỉ phê duyệt ba khoản thanh toán trong sự cố cho vay chớp nhoáng bzx, với tổng trị giá 34.000 đô la Mỹ, trong khi thu nhập phí bảo hiểm hiện tại của nền tảng là 188.000 đô la Mỹ. Số tiền bồi thường chiếm gần 20% thu nhập phí bảo hiểm.
Nếu một dự án có số tiền bảo hiểm cao bị đánh cắp, cần phải trả hàng triệu đô la, mặc dù nền tảng có thể trả toàn bộ số tiền nhưng đây sẽ là một đòn giáng nghiêm trọng đối với các thành viên đặt cược mã thông báo NXM.
tiêu đề phụ
vấn đề về khả năng mở rộng
Việc tăng phạm vi bảo hiểm của nền tảng Nexus Mutual yêu cầu người dùng đặt cọc mã thông báo NXM. Tuy nhiên, nếu nhu cầu mua tăng trong thời gian ngắn, nhưng số lượng mã thông báo Staking NXM không tăng đồng thời, điều này sẽ dẫn đến không đủ bảo hiểm cho người dùng mua Nó sẽ hạn chế quy mô phát triển của nền tảng.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Bài viết này là quan điểm độc lập của tác giả và không đại diện cho quan điểm của Viện Blockchain (tài khoản công khai), cũng như không cấu thành bất kỳ quan điểm hoặc đề xuất đầu tư nào.
Người giới thiệu:
https://nexusmutual.gitbook.io/docs/docs
-END-
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Bài viết này là quan điểm độc lập của tác giả và không đại diện cho quan điểm của Viện Blockchain (tài khoản công khai), cũng như không cấu thành bất kỳ quan điểm hoặc đề xuất đầu tư nào.
区块链研习社
作者文库
推荐文章
