Sự phổ biến của DeFi đã khiến giá của các token dự án DeFi như COMP, BAL, LEND, KAVA và MKR tăng vọt.

Vào ngày 16 tháng 6, token quản trị COMP của thỏa thuận cho vay tập trung Compound đã được ra mắt, trực tiếp kích nổ hệ sinh thái DeFi. Giá của COMP đã tăng từ 18,4 đô la lên 362,13 đô la, tăng gần 20 lần. Hiện tại, giá của COMP là khoảng 173 đô la .

Vào ngày 24 tháng 6, nền tảng giao dịch phi tập trung Balancer đã tiếp quản Compound và triển khai mã thông báo quản trị BAL trên Ethereum. Giá của BAL đã tăng từ 0,6 đô la trong vòng hạt giống lên 22 đô la, tăng gần 40 lần. Giá hiện tại của BAL được giữ nguyên ở mức khoảng 10 đô la.

LEND, mã thông báo gốc của giao thức cho vay Aave, đã tăng từ khoảng 0,05 đô la vào đầu tháng 6 lên khoảng 0,235 đô la ngày hôm nay, tăng hơn 350%. Trên thực tế, LEND đã tăng kỷ lục 1,127% kể từ tháng Giêng năm nay.

Mã thông báo quản trị của MakerDao, MKR, vẫn ở mức khoảng 300 đô la vào tháng 5 và tăng lên 694 đô la vào tháng 6; Mã thông báo quản lý và vốn chủ sở hữu của Kava KAVA cũng tăng từ 0,45 đô la lên 1,8 đô la hiện tại vào tháng 6, tăng hơn 300%.

Ngoài ra, giá của các mã thông báo như SNX, KNC, LRC và REN cũng hoạt động tốt, với mức tăng từ 220% đến 280% trong nửa đầu năm nay.

Giá tiền tệ tăng đột biến đã trực tiếp dẫn đến khối lượng giao dịch của các sàn giao dịch phi tập trung (DEX) tăng mạnh.Theo dữ liệu từ Dune Analytics, khối lượng giao dịch của DEX trong tháng 6 đạt mức cao kỷ lục 1,52 tỷ USD, tăng 70% từ tháng Năm.

Một lượng lớn người dùng cũng đã bị thu hút Theo dữ liệu của Dune Analytics, tổng số người dùng DeFi hiện đạt 238.400, tăng hơn 23% so với đầu tháng Sáu.

DeFi được săn đón và các chuỗi công khai khác ngoài Ethereum cũng đã sẵn sàng hoạt động. BTM, ONT, LAMB, OKChain, v.v. đã làm theo và ra mắt nhiều dịch vụ DeFi khác nhau.

tiêu đề phụ

Tại sao DeFi đang bùng nổ？

Trên thực tế, DeFi mới chỉ xuất hiện được hai năm nhưng đà phát triển của nó rất nhanh chóng. Sự bùng nổ đột ngột gần đây của DeFi cũng liên quan đến nhiều yếu tố.

Đầu tiên, DeFi, với tư cách là một mô hình tài chính phi tập trung mới, có giá trị và là một ứng dụng chuỗi khối tốt hơn. DeFi làm giảm vai trò tổ chức của các tổ chức tập trung, loại bỏ các hạn chế về địa lý và có thể giải quyết nhiều điểm nhức nhối trên thị trường tài chính hiện tại theo cách có mục tiêu.

Mô hình tài chính phi tập trung của DeFi cho phép người dùng có nhiều quyền độc lập hơn về ngưỡng tham gia và quản lý tài sản.Khi mã thay thế lao động thủ công, niềm tin máy móc thay thế niềm tin tổ chức và thủ công, mang đến cho người dùng Môi trường đầu tư minh bạch, an toàn và đáng tin cậy hơn.

Tương ứng, DEX cũng khác với các sàn giao dịch tập trung. DEX có các khuôn khổ và cấu trúc tuân thủ khác nhau, chẳng hạn như không có rào cản địa lý, không có KYC, sản phẩm đa dạng và thị trường giao dịch đa dạng. Do đó, không gian tưởng tượng trong tương lai và khả năng giao dịch là rất lớn.

Chen Xiaohai, người đồng sáng lập Hufu, tin rằng sự phổ biến của DeFi bắt nguồn từ khả năng tích hợp vốn có của nó với toàn bộ công nghệ chuỗi khối hoặc thị trường trong tương lai.

Thứ hai, các nhà đầu tư trong vòng tròn tiền tệ có nhu cầu tài chính thực sự. Hiện tại, các sản phẩm DeFi chủ yếu tập trung vào cho vay phi tập trung và cho vay là nhu cầu cốt lõi của tài chính. Khi thị trường tăng giá chưa đến và thiếu nguồn vốn mới để tham gia thị trường, sự xuất hiện của các nền tảng cho vay có thể hồi sinh các quỹ chứng khoán hiện có và thu hút rất nhiều nguồn vốn gia tăng.

Defi Labs đã nói từ thế hệ này sang thế hệ khác: "Defi sẽ không chỉ là một điểm nóng trong một thời gian và có những nhu cầu sử dụng thực sự đằng sau nó. Sẽ có nhiều đổi mới hơn trong lĩnh vực defi trong tương lai và các dự án hiện tại cũng sẽ nhận được được thị trường chú ý nhiều hơn và các quỹ để phát triển dài hạn Tuy nhiên, rất có thể năm nay sẽ xuất hiện làn sóng bong bóng nhỏ trên thị trường thứ cấp, sau giai đoạn FOMO, defi sẽ tiếp tục phát triển trong một thời gian dài. ”

Thứ ba, sự gia tăng của một số lượng lớn các nhà đầu cơ và các bên tham gia cũng đã thúc đẩy mức độ phổ biến của các dự án DeFi. Theo dữ liệu lãi suất của debank, lãi suất tiền gửi trung bình 30 ngày của BAT trên hợp chất có thể lên tới 17,26%, đối với những người tích trữ BAT trong thời gian dài, gửi tiền để kiếm lãi là một khoản lợi nhuận đáng kể.

Tuy nhiên, lãi suất cao chỉ tạm thời giữ chân người dùng, khi bên len kiếm lời và rút lui, thị trường token của giao thức DeFi chắc chắn sẽ trở lại hợp lý.

Thứ tư, cường điệu quá mức trong vòng tròn tiền tệ. Cai Kailong, một nhà nghiên cứu cấp cao tại Viện Công nghệ Tài chính của Đại học Nhân dân Trung Quốc, nói với Tiantian Lianxun rằng một phần lớn mức độ phổ biến hiện tại của DeFi là do sự thổi phồng khái niệm trong giới tiền tệ.

Vòng tròn tiền tệ được sử dụng để thổi phồng các khái niệm và tạo ra các vụ nổ. Năm 2017 là ICO, năm 2018 là giao dịch khai thác và DAPP, năm 2019 là IEO và tiền tệ mô hình, và năm nay là DeFi.

tiêu đề phụ

DeFi sẽ mang đến một thị trường tăng giá lớn?

Thị trường tiền tệ đã im lặng trong hai năm và cuối cùng đã mở ra sự bùng nổ của DeFi. Các bạn cũ nên nhớ rằng đợt tăng giá token DeFi hiện tại rất giống với dự án ICO năm 2017. Có vẻ như thị trường tăng giá lớn đang quay trở lại.

V God cũng chỉ ra rằng sự phát triển của DeFi có thể mang lại thị trường tăng giá tiếp theo. "Ngày càng có nhiều người sử dụng các ứng dụng blockchain và DeFi, đồng thời ngày càng có nhiều doanh nghiệp bắt đầu xây dựng các ứng dụng này. Nếu thị trường tăng giá sắp đến, tôi nghĩ DeFi có thể giúp đạt được điều đó, nhưng mức lãi suất cao hiện tại mà DeFi hứa hẹn Sẽ rất cao cẩn thận."

Hiện tại, trong ngành DeFi, "khai thác thanh khoản" do Compound đại diện là rất nổi bật. Các hợp chất khuyến khích người vay và người cho vay tham gia nhóm mã thông báo và người dùng sẽ được thưởng bằng mã thông báo Hợp chất để vay/cho vay tài sản, điều đó có nghĩa là Hợp chất trả tiền cho mọi người để sử dụng chúng.Sản phẩm.

V God tin rằng về lâu dài, không thể tìm ra lý do tại sao lãi suất DeFi cao hơn lãi suất tài chính truyền thống, vì vậy điều này không bền vững và không phải là con đường đúng đắn nếu chỉ tập trung vào lợi nhuận cao. Điều anh ấy hy vọng nhiều hơn là DeFi sẽ mượt mà hơn, ổn định hơn và hữu ích hơn trong hai đến bốn năm tới so với hiện tại.

Nhìn lại lịch sử 10 năm của blockchain, nó luôn không thể tách rời hiệu suất giá. Cái gọi là blockchain 1.0, tức là Bitcoin, đã tăng từ 0 lên mức giá hiện tại khoảng 9.000 đô la Mỹ, không chỉ phổ biến khái niệm blockchain ra thế giới mà còn tạo ra hầu hết cơ sở hạ tầng trong ngành hiện tại , chẳng hạn như sàn giao dịch lớn, công ty khai thác lớn.

Blockchain 2.0 là hợp đồng thông minh do Ethereum mang lại, về mặt giá cả, nó cũng tạo ra cao trào phát hành tiền tệ vào năm 2017 và toàn bộ ngành rơi vào tình trạng điên cuồng. Lawrence Lessig (mã là luật), một số lượng lớn dự án, chuỗi công khai và ứng dụng đã tăng lên trong ngành.

Vậy DeFi có phải là đại diện của blockchain 3.0? Vẫn chưa có phán quyết nào và tầm nhìn về tài chính toàn diện cung cấp dịch vụ tài chính cho những người không có tài khoản ngân hàng còn rất xa vời. Tuy nhiên, có những dấu hiệu cho thấy DeFi rất giống với hai dải trước đó, với cả hiệu ứng giàu có đột ngột lẫn sự đổi mới trong công nghệ và ứng dụng.

Có thể nói chắc chắn rằng thị trường tăng giá lớn do DeFi mang lại vẫn có thể được mong đợi, nhưng có hai yếu tố có thể thay đổi.

Đầu tiên, liệu các tổ chức truyền thống hay thậm chí các quỹ truyền thống có đồng ý với DeFi hay không. Bởi vì bất kỳ mức giá tăng vọt nào cũng được thúc đẩy bởi các quỹ, nên việc các quỹ bên ngoài khổng lồ có sẵn sàng tham gia hay không sẽ quyết định quy mô của DeFi và mức tăng giá mã thông báo.

Cả blockchain 1.0 và blockchain 2.0 đều đã thu hút một lượng lớn tiền bên ngoài, do đó tạo ra một thị trường giá lên lớn. Nếu nó chỉ là một trò chơi của các quỹ chứng khoán trong vòng tròn tiền tệ và không có nước chảy, thì DeFi là nước không có nguồn.

Thứ hai, liệu DeFi có phát triển để có thể áp dụng rộng rãi, đơn giản và có thể hoạt động hay không. Thành thật mà nói, ngưỡng ứng dụng trong lĩnh vực blockchain quá cao và chi phí học tập cho người dùng mới quá cao. DeFi hiện chỉ có hơn 200.000 người dùng và về cơ bản họ là những người già trong ngành.

Như V God đã nói, nếu DeFi có thể giải quyết được hai vấn đề trên và ổn định, ổn định và hữu ích hơn, thì thị trường tăng trưởng lớn do blockchain 3.0 mang lại không phải là không thể.