Uniswap은 이더리움 블록체인에서 실행되는 프로토콜 코드인 일정한 제품 공식으로 구동되는 자동화된 유동성 프로토콜입니다. 중개자의 필요성을 제거하여 분산화, 검열 저항 및 보안을 우선시하기 위해 등장했습니다.

각 Uniswap 스마트 계약 또는 스마트 계약 쌍은 두 개의 ERC-20 토큰의 유동성 풀을 관리합니다. 누구나 풀 토큰과 교환하여 기본 토큰과 동등한 가치를 풀에 예치함으로써, 즉 LP(유동성 공급자)가 되어 풀에 유동성을 제공할 수 있습니다. 이 토큰은 총 준비금 중 LP의 비례 비율이며 언제든지 기본 자산으로 교환할 수 있습니다.

프로토콜의 첫 번째 버전인 Uniswap v1은 2018년 11월 Devcon 4에서 출시되었습니다.

Uniswap v2는 2020년 5월에 출시된 Uniswap의 두 번째 버전입니다. v1 버전과 비교할 때 v2는 다음을 소개합니다.

1. ERC20/ERC20 거래쌍

이 거래는 유동성 공급자에게 매우 유용합니다. 유동성 공급자가 더 많은 유형의 ERC20 토큰 포지션 가격을 유지할 수 있기 때문에 유동성 공급자가 ETH의 위험을 부담할 필요가 없기 때문입니다.

2. 가격 오라클

Uniswap v2는 고도로 분산되고 조작이 불가능한 온체인 가격 피드를 가능하게 하는 새로운 기능을 구현합니다. 이는 비쌀 때 가격 측정을 수행하고 과거 데이터를 축적함으로써 달성됩니다. 이를 통해 외부 스마트 계약이 시간 가중 평균 가스 절약을 모든 시간 간격에 걸쳐 생성할 수 있습니다.

3. 번개 교환

Uniswap v2 라이트닝 스왑을 사용하면 Uniswap에서 ERC20 토큰을 자유롭게 인출하고 모든 작업을 수행할 수 있습니다. 라이트닝 스왑은 유니스왑 사용에 따른 선행 자본 요구 사항과 불필요한 작업 순서를 제거하기 때문에 매우 유용합니다.

물론 이러한 기능 외에도 V2 버전에는 다른 최적화 기능이 있으므로 여기서는 자세히 설명하지 않겠습니다. Uniswap v2는 출시된 지 1년이 채 되지 않아 1,350억 달러 이상의 거래량을 촉진했으며 세계에서 가장 큰 암호화폐 현물 거래소 중 하나입니다.

어제 Uniswap v3의 공식 발표, v3 버전은 5월 5일 L1 이더리움 메인넷을 런칭할 예정이며 L2 배포는 곧 Optimism에서 진행될 예정입니다.

Uniswap v2와 비교한 Uniswap v3의 최적화:

1. 누적 유동성

Uniswap v3에서 유동성 공급자는 자본 배분의 가격 범위를 세밀하게 제어하여 원하는 가격으로 더 큰 유동성을 제공할 수 있습니다. 이러한 방식으로 사용자는 가장 빈번한 거래 범위에 자본 효율성을 집중하여 최대 수익을 얻을 수 있습니다. 이 경우 유동성 공급자는 자신의 선호도를 반영하는 개인화된 가격 곡선을 구성합니다. 이 곡선은 비영구 손실을 더욱 최적화합니다. 사용자의 투자가 이탈하면 곡선이 제어되고 사용자는 자동으로 손실을 중지하고 범위 밖의 거래에 참여하지 않습니다.

2. 고급 오라클

v2는 시간 가중 평균 가격을 도입했고 Uniswap v3는 이를 더욱 개선했습니다. v3는 단일 체인에서 호출할 수 있으며 지난 9일 동안의 최신 시간 가중 평균 가격을 계산할 수 있습니다. 이 일련의 역사적 가격 축적은 더 발전된 오라클을 더 쉽고 저렴하게 만들 수 있도록 합니다. 예를 들어, v2 버전과 비교할 때 Uniswap v3 트레이더는 오라클 머신을 최신 상태로 유지하는 데 있어 가스 요금의 약 50%를 절약할 수 있습니다. 또한 외부 스마트 계약에서 시간 가중 평균을 계산하는 비용이 훨씬 저렴합니다.

3. 다양한 수수료 수준

Uniswap v3는 LP에 대해 0.05%, 0.30% 및 1.00%의 세 가지 수준의 수수료율을 제공합니다. 이러한 설정을 통해 위험도가 높은 거래쌍(ETH/DAI)에는 높은 비율을 설정하고 위험도가 낮은 거래쌍(USDC/DAI)에는 낮은 비율을 설정할 수 있습니다. 이를 통해 유동성 공급자는 다양한 수준의 위험을 감수한 것에 대해 적절한 보상을 받을 수 있습니다.

물론 이것들만 Uniswap v3에서 업데이트되는 것은 아니지만 v2와 v3에 나열된 최적화 기능으로 판단할 때 Uniswap이 해결하고자 하는 문제는 Ethereum, 자동 마켓 메이커, 유동성 채굴: AMM 무료 손실, 오라클 머신의 정확한 가격 피드 및 높은 가스 수수료 소비.

현재 Uniswap은 탈중앙화 금융의 핵심 인프라가 되었습니다.많은 탈중앙화 거래소가 Uniswap을 기반으로 개선 및 개발되었습니다.현재 업계의 컨센서스 문제와 문제로 인해 많은 개발자와 투자자가 기대하고 있습니다. 이더리움 2.0에서도 L2가 가져올 변화를 모색하며 적극적으로 반복하며 협력을 모색하고 있다. Uniswap은 AMM 메커니즘을 개척했으며 DeFi의 번영에 많은 기여를 했습니다. 이제는 산업 문제 해결에도 적극적으로 참여하고 있습니다. 개발자, 거래자 및 유동성 공급자가 안전하고 건전한 금융 시장에 참여할 수 있도록 열심히 노력하십시오. 5월 5일 유니스왑 V3 메인넷 출시와 5월 중순 옵티미즘 런칭으로 유니스왑 v3의 등장이 AMM에 새로운 상황을 만들 수 있을까? 기다려 보자!